El aumento mundial de los precios de las materias primas arrasa la industria de las comunicaciones ópticas: ¿cómo superar las dificultades?

Este aumento de precios se caracteriza por una "sincronización global y un brote a gran escala". Según el último informe de la Unidad de Investigación de Productos Básicos (CRU) con sede en el Reino Unido, como principal base mundial de suministro de comunicaciones ópticas, las fluctuaciones de precios de China dominan directamente los precios globales, elevando el índice mundial de precios de fibra hasta107.2. Los mercados extranjeros han seguido la tendencia ascendente al mismo tiempo, y los precios de la fibra en China ahora superan a los de India y Europa.

El sector de la fibra óptica ha sido el más afectado. Según datos de CRU, el precio de la fibra monomodo G.652.D convencional ha aumentado rápidamente de menos de 20 yuanes por kilómetro central a finales de 2025 a 40-50 yuanes por kilómetro central en febrero de 2026.casi duplicandoen medio año. La razón principal radica en la rígida oferta de preformas de fibra: su ciclo de expansión es tan largo como18-24 meses, y la desaceleración de la industria en años anteriores condujo a una expansión cautelosa. Actualmente, la tasa de utilización de la capacidad globalsupera el 95%, y la brecha entre oferta y demanda continúa ampliándose. El sector de los módulos ópticos también está bajo presión. Los informes de investigación de la industria indican que el precio del indio ha aumentado encasi el 90%. Como material central para módulos ópticos de 1,6 T, los sustratos de fosfuro de indio (InP) tienen una brecha entre oferta y demanda demás del 70%, con pedidos programados a través de2027. Sumado al aumento de los precios del cobre, el oro y otros metales preciosos, los márgenes de ganancias de las empresas se han reducido significativamente.

La causa fundamental del aumento de precios radica en los efectos duales de la demanda explosiva impulsada por la potencia informática de la IA y la rígida oferta global: según estimaciones de informes de la industria, la demanda global de fibra óptica relacionada con los centros de datos de IA aumentará hasta en un58%interanual en 2026, con consumo de fibra por gabinetedocenas de vecesel de las arquitecturas tradicionales, impulsando un crecimiento explosivo en la demanda de fibra óptica y módulos ópticos. Mientras tanto, China ha restringido las exportaciones de minerales clave como el indio y el germanio, exacerbando aún más la escasez de suministro global y formando un patrón de"Demanda explosiva y oferta insuficiente".

Primero,optimizar la gestión de la cadena de suministro. Bloquee los costos firmandoacuerdos de adquisiciones a largo plazoy aumentar la sustitución de materiales nacionales. Esta es la medida central adoptada por empresas líderes comoYOFC y Hengtong.

Segundo,promover la actualización tecnológica. Reducir el consumo de materia prima mediante mejoras de procesos y acelerar la aplicación de nuevas tecnologías comofotónica de silicio y CPO. Según informes de la industria, la tasa de penetración global deLos módulos fotónicos de silicio superarán el 50% en 2026, lo que puede reducir fundamentalmente la dependencia de las materias primas.

Tercero,actualizar las estructuras del producto. Centrarse en productos de alta gama comoMódulos ópticos de alta velocidad de 800G y 1,6T, cuya demanda se espera que alcance35-50 millones de unidades en 2026y mejorar las primas de los productos a través de la diferenciación.

Cuatro,fortalecer la colaboración en la cadena industrial. Establecer una cooperación estratégica a largo plazo con empresas upstream y downstream para lograr una transmisión de costos razonable y un desarrollo beneficioso para todos.